周五收盘后，两市成交额定格在2万亿元附近，这个数字比前一个交易日放量了约三成。周末两天，政策层面的消息一个接一个落地，涉及科技、能源、消费多个领域。周一开盘之前，不少资金已经做好了准备，而主攻方向，大概率集中在四个板块上。
先说半导体。国产替代这条线，过去几年反复被市场提起，但这一轮有变化。AI算力需求爆发，带动芯片设计、制造、封测整个链条的订单都起来了，部分环节的业绩增幅接近9倍，估值在前期调整后回到了相对低位。周五盘中，科创综指单周涨幅达到7%，涨停的芯片股不在少数。资金的选择很清晰，优先看那些低位放量、基本面没有瑕疵的公司，高位连板的票，情绪一旦退潮，回撤幅度往往比较大。
算力和AI硬件是第二个方向。海外大厂的算力订单持续落地，国内的数据中心建设也在提速，液冷、光模块、高速线缆这些环节，是算力扩张中绕不开的刚需。这个板块的特点是机构资金和游资同时参与，弹性很大，行情启动的时候，20cm的涨停会频繁出现。操作的节奏上，盯住板块里的中军票，它稳住，题材小票就有空间，它跳水，板块的热度大概率就告一段落。
特高压和电网储能，政策驱动力很强。顶层规划落地后，电网投资规模有明显提升，AI机房耗电量大增，加上新能源并网规模扩大，电网升级的需求是实打实的。这个板块容量大，适合大资金进出，走势通常是波段式的，线缆、变压器、储能变流器这些细分方向会轮番表现。短线可以打龙头，中线可以埋伏低位标的，两种思路各有各的做法。
消费板块的位置比较低，促消费的政策一直在加码，零售、家电这些细分领域，估值处于底部区间。
市场风格如果从高位科技板块切换过来，部分资金会分流到消费板块避险。这个方向的爆发力相对弱一些，但回撤可控，适合风险偏好不高的资金。
周末这几条消息，指向性很明确。但利好落地之后怎么走，还要看周一开盘的量能配合。集合竞价阶段如果放量高开太多，反而不一定是好事，容易引发获利盘兑现。四个板块里面，真正能成为主线的，大概率只有一到两个，其他可能只是盘中活跃一下。仓位控制在这个阶段很重要，分仓布局，留出应对突发情况的余地。
周五那根放量阳线，说明有资金在提前进场。但一天的涨跌说明不了太多问题，关键看周一的承接力度。板块之间的分化会很明显，资金会往业绩确定性强的方向集中。半导体的产业逻辑最长，算力的资金合力最强，特高压的政策支撑最明确，消费的防御属性最突出，哪条线能走得更远，市场会给出答案。操作上的时间窗口，就在开盘后的第一个小时，量能和资金流向会给出直观的信号。