“七年低息”购车火了，“馅饼”还是“陷阱”？手把手教您分辨——

1月车市冷清，车企的促销方式翻出了新花样。继特斯拉推出“七年低息”之后，小米、小鹏、理想、吉利银河、东风奕派、岚图、广汽埃安和昊铂等品牌纷纷跟进。各家海报的首付、月供数字颇有吸引力，比如特斯拉Model 3首付7.99万元起，月供低至1918元；小米YU7首付最低4.99万元，月供低至2593元。

从市场反响看，消费者评论两极分化，有人觉得“比租车、打车还便宜”，有消费者担忧“车报废了，人还在还贷”。

北京交通广播记者咨询近十家门店，多位销售人员坦言，七年低息还没“开单”，其中部分品牌官宣的“七年低息”方案截至1月底，不过销售人员纷纷表示，2月有可能延期。

资深汽车渠道专家、《车安人安》创始人安阳告诉北京交通广播，受到监管影响，车企需要规避“低于成本促销”，于是保险、贷款等衍生业务成为“价格战”的替代品。这轮“七年低息”与此前“五年0息”等产品相比，车企贴息幅度基本一致，于是各家品牌迅速跟风。

车咖院创始人黄成伟从事汽车金融业务超过15年，他向北京交通广播介绍，近年来，汽车金融产品经过三轮比拼，从拼利息、拼首付，来到了拼期限。车企的本意是通过拉长周期，降低月供压力，以更低门槛吸引更多用户“升级”购车。然而，七年的超长周期不符合汽车产品的规律，七年的技术迭代和车辆贬值，让消费者承受较大的不确定性。

本轮“七年低息”风潮主要有两类形式，分别是个人消费贷款和融资租赁，后者在部分品牌官网上以“小字”标注，但鲜有主动宣传与提示。虽然贷款与融资租赁都是合法合规的汽车金融项目，但是两者存在多方面差异，并且涉及消费者切身利益。

首先，两者门槛不同。资深汽车金融专家、车咖院创始人黄成伟介绍，银行的个人消费贷款对消费者的征信、收入、资产等要求更高，而融资租赁则要求宽松。同时，消费贷款模式固定，消费者选择空间小，部分融资租赁可以中途变更、解除合同，灵活性更强。

其次，购车成本不同。资深汽车渠道专家、《车安人安》创始人安阳介绍，贷款购车利率明显低于融资租赁，如果消费者征信良好，选择贷款往往更加划算。以本轮“七年低息”为例，利率高低不一，最大相差五倍之多。行业数据也显示，有3成以上消费者选择全款买车，6成以上消费者青睐银行贷款，只有不足1成消费者选择融资租赁。

最后，车辆所有权不同。安阳介绍，所有融资租赁产品的车辆所有权都不在消费者，而是属于融资租赁公司，这意味着消费者中途还不起月供时，融资租赁公司拥有合法所有权，可以直接收回车辆。当租赁期结束，满足所有合同约定的所有权转移条件，车辆才归消费者所有。

值得注意的是，本轮“七年低息”方案中，银行贷款与融资租赁大约各占一半比例。北京交通广播记者以消费者身份咨询近十家门店，涉及所有畅销品牌，只有一位销售人员坦言，这次“七年低息”方案属于融资租赁，所有权不属于消费者，其它销售人员纷纷表示，“七年低息”不存在融资租赁形式，更不可能涉及车辆所有权。

除了贷款与融资租赁的核心差异，“七年低息”方案可能涉及三个专业知识，与消费者的“钱包”密切相关。

第一，年化费率与年化利率出现在不同品牌的宣传页面上，两个数值差异巨大。黄成伟解释，年化利率按剩余本金计算，数值等于实际资金成本，对应着消费者一共要还多少钱；年化费率按初始本金计算，数值远高于真实利率。简单来看，年化费率×系数1.8≈年化利率，消费者不能只看“费率”数字，应当以“利率”考量自己的实际支出成本。

第二，消费者拥有绿本，就拥有车辆所有权？答案是否定的。黄成伟介绍，汽车、飞机、轮船属于特殊不动产，绿本上写明“机动车登记证书”，而不是房屋红本的“不动产权证书”。因此，消费者的绿本不等于车辆所有权。

第三，采用融资租赁方式，消费者一定得到“二手车”？黄成伟介绍，汽车融资租赁最常见的两种形式是直租和回租：直租时，绿本登记在租赁公司名下，租期完成后要过户给消费者，形成二手车；回租方式下，虽然所有权属于租赁公司，但车辆登记在消费者名下，到期后不需要绿本转移登记，不会成为二手车。