大行评级|摩根大通:上调携程目标价至600港元 预计可持续收入增长的可见性较高

摩根大通发表报告称,携程第三季业绩不俗,收入按年增长16%,认为公司的股价具有吸引力,预计在未来三至五年内可持续收入增长的可见性较高,年均复合增长率料可达中双位数。该行维持公司“增持”评级,目标价由550港元上调至600港元,预计公司未来12个月内股价将上涨。

摩通称,携程内地业务增长稳健,预计未来数个季度增长将加快,国内旅游收入的按年增长将加快至低双位数水平。至于出境旅游方面,预计携程的市占率将有所改善,并超越市场整体增长,预计出境旅游预订量在今年首季、第二季及第三季的增长分别超过市场约20%、25%及40%。